ملخّص السوق الأسبوعي!

الأسواق الأمريكية

قدم الأسبوع الأخير من شهر مايو 2024 حقيبة مختلطة للأسواق المالية الأمريكية، متأثرة بالبيانات الاقتصادية المتنوعة والعوامل الجيوسياسية. وتفوق مؤشر ناسداك على المؤشرات الأخرى، مدعوماً بالأداء القوي في قطاع التكنولوجيا، الذي شهد ارتفاعاً بنسبة 3.4%. كان هذا الارتفاع مدفوعًا بتقارير الأرباح القوية، مما جعل التكنولوجيا القطاع الأفضل أداءً لهذا الأسبوع.

شهد مؤشر S&P 500 أيضًا مكاسب، وإن كانت أكثر تواضعًا، مدفوعة بتقارير الأرباح الإيجابية من 96٪ من الشركات المكونة له، والتي سجلت زيادة في متوسط الأرباح بنسبة 6.0٪ على أساس سنوي. ومع ذلك، انخفضت معنويات المستهلكين، كما أشار استطلاع جامعة ميشيغان، الذي انخفض إلى 69.1، مما يعكس المخاوف بشأن بيانات التضخم المختلطة.

انخفضت أسعار النفط إلى أدنى مستوى لها منذ أكثر من ثلاثة أشهر، لتختتم الأسبوع عند أقل من 78 دولارًا للبرميل. ويعزى هذا الانخفاض إلى زيادة مخزونات النفط الخام الأمريكية، مما يسلط الضوء على التقلبات المستمرة في أسواق الطاقة.

الأسواق الأوروبية

وفي أوروبا، كان أداء السوق ضعيفا، متأثرا بالبيانات الاقتصادية والقرارات السياسية. سجل مؤشر MSCI الأوروبي مكاسب هامشية، مدعومًا بقطاعات مثل السلع الاستهلاكية والرعاية الصحية. ومع ذلك، فقد تضاءلت معنويات السوق بشكل عام بسبب المخاوف المستمرة بشأن التضخم والسياسات النقدية للبنك المركزي الأوروبي.

وقد أثر موقف البنك المركزي الأوروبي بشأن الحفاظ على أسعار الفائدة المرتفعة لمكافحة التضخم على معنويات المستثمرين. بالإضافة إلى ذلك، أظهرت البيانات الصادرة من منطقة اليورو تباطؤًا في نشاط التصنيع، مما أثر بشكل أكبر على ثقة السوق.

الأسواق عالمية

وأظهرت الأسواق العالمية أداءً متنوعًا، حيث تعكس المؤشرات الرئيسية الظروف الاقتصادية الإقليمية والأحداث الجيوسياسية. وفي آسيا، تأثرت الأسواق بالبيانات الواردة من الصين، حيث أشار مؤشر مديري المشتريات (PMI) إلى انكماش في نشاط التصنيع، مما أثار المخاوف بشأن النمو الاقتصادي العالمي.

في الوقت نفسه، ظل التركيز في الأسواق الناشئة على التضخم والسياسات النقدية. وواصلت العديد من البنوك المركزية سعيها لتحقيق التوازن بين النمو الاقتصادي والسيطرة على التضخم، مما أدى إلى شعور المستثمرين الحذرين.

الفوركس والسلع

شهد سوق الفوركس تحركات كبيرة، خاصة في أزواج العملات الرئيسية مثل EUR/USD وGBP/USD. ارتفع الدولار الأمريكي مقابل اليورو، مدفوعًا بتوقعات قيام بنك الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة بشكل أكبر، كما هو موضح في محضر اجتماع بنك الاحتياطي الفيدرالي في أوائل مايو.

في السلع، وبغض النظر عن انخفاض أسعار النفط، شهد الذهب والفضة مكاسب طفيفة. استفادت هذه المعادن الثمينة من جاذبيتها كملاذ آمن وسط حالة عدم اليقين الاقتصادي المستمرة.

البيانات الاقتصادية الرئيسية

الناتج المحلي الإجمالي للولايات المتحدة: أظهر التقدير الثاني للناتج المحلي الإجمالي للربع الأول معدل نمو سنوي قدره 1.6٪، بانخفاض عن 3.4٪ في الربع السابق.

سوق الإسكان: انخفضت مبيعات المنازل القائمة في الولايات المتحدة بنسبة 1.9%، متأثرة بارتفاع معدلات الرهن العقاري وأسعاره.

التضخم: استمرت البيانات المختلطة حول التضخم في التأثير على معنويات المستهلكين والتوقعات الاقتصادية على مستوى العالم.

خلاصة القول

تميز الأسبوع الممتد من 27 إلى 31 مايو 2024 بأداء متنوع في الأسواق العالمية، متأثرًا بالبيانات الاقتصادية وأرباح الشركات والأحداث الجيوسياسية. وفي الولايات المتحدة، قادت أسهم التكنولوجيا المكاسب، بينما واجهت أوروبا مشاعر مختلطة بسبب مخاوف التضخم وسياسات البنك المركزي. ظلت الأسواق العالمية حذرة، حيث سلطت التحركات الكبيرة في العملات الأجنبية والسلع الضوء على حالة عدم اليقين الاقتصادي المستمرة. ومع استمرار الأسواق في التغلب على هذه التحديات، ستلعب معنويات المستثمرين والمؤشرات الاقتصادية أدوارًا حاسمة في تشكيل الاتجاهات المستقبلية.